Quasar — это децентрализованный одноранговый шлюз для создания доходности с поддержкой IBC, который решает проблему неэффективности ликвидности, агрегации капитала и объема с помощью единого решения. Он будет служить главным центром, который позволит поставщикам ликвидности (LP) предоставлять капитал и совокупную доходность за счет активного управления экосистемой Cosmos, контролируемой держателями токенов Quasar.
Background
Бум DeFi в Ethereum обязан своим успехом появлению примитивов, таких как децентрализованные биржи, в которых использовались автоматизированные маркет-мейкеры (AMM) по сравнению с системой книги заказов. Пулы ликвидности с помощью автоматизированных маркет-мейкеров позволяли осуществлять простой обмен токенами, что многие пользователи рассматривали как отличный способ получения дохода за счет предоставления ликвидности (LPing) этим AMM. Но поскольку DeFi все еще рос, стали очевидными две проблемы: потребность в интерфейсе, в котором поставщики ликвидности (LP) могли бы вносить большие суммы токенов и легко выполнять сложные финансовые стратегии. Это становится еще более важным, поскольку LP всегда стремятся извлечь выгоду из доходности в разных цепочках с единственной позиции, что является еще одним препятствием для LP.
Протоколы с хранилищами, которые позволяли LP вносить большие объемы, выступали в качестве буфера для LP. LP могли использовать эти хранилища для выполнения сложных и многогранных стратегий, не сталкиваясь с временными барьерами и барьерами, связанными с комиссией за транзакции, которые не позволяли пользователям выполнять их независимо. Следовательно, доходы от урожая значительно увеличились, как и ликвидность в этих экосистемах.
Тем не менее, возможность реализовать наилучшую доходность в разных блокчейнах и слоях с возможностью взаимодействия остается проблемой. Экономическая активность в разрозненных блокчейнах, таких как Биткойн и Эфириум, ограничена их цепочками. С другой стороны, Cosmos создал основу для глобализированной взаимосвязанной экономики, разработав инструменты с открытым исходным кодом, такие как Tendermint, Cosmos SDK и протокол межблокчейновой связи (IBC).
Эта проблема
Cosmos состоит из сети различных блокчейнов или, как определила его команда Cosmos, «интернета блокчейнов». Cosmos привлек внимание разработчиков DeFi, стремящихся создать межсетевые протоколы, и увеличил TVL, превысив 20 миллиардов долларов. Эта структура позволяет блокчейнам с поддержкой IBC изначально поддерживать межсетевое взаимодействие и передачу в экосистеме Cosmos, но это также привело к фрагментации ликвидности среди протоколов в его экосистеме.
Фрагментация ликвидности становится все более серьезной проблемой по мере того, как экосистема Cosmos продолжает расти, и является ключевой проблемой, которую можно решить с помощью решения Quasar, которое мы рассмотрим на протяжении всей статьи. Кластерный характер экосистемы Cosmos привел к относительно низкой ликвидности и неэффективности капитала среди блокчейнов в экосистеме.
Osmosis — это расширенный протокол AMM, созданный с использованием Cosmos SDK. Токен управления Osmosis, $OSMO, позволяет держателям принимать решения о стратегических обновлениях и функциях экосистемы, таких как голосование по обновлениям протокола, распределение вознаграждений для LP и установка базовой платы за сеть. Осмос имеет огромное значение для экосистемы Cosmos, но в настоящее время его потенциал не используется в полной мере.
Важно помнить, что AMM, такие как Osmosis for Cosmos, открывают новую волну полезности в экосистемах DeFi и становятся все более важными по мере того, как TVL продолжает расти. Этот растущий TVL, которому способствует Osmosis, создает другие проблемы, такие как низкий объем по отношению к TVL и низкий процент TVL в стратегиях стейблкоина по сравнению с популярными AMM, такими как Sushiswap и Uniswap.
Кроме того, в экосистеме Osmosis нет платформы с несколькими хранилищами, которая позволяла бы выполнять сложные межсетевые стратегии, в которые пользователи могли бы вносить ликвидность в больших объемах. Quasar устраняет эту неэффективность капитала, распределяя ликвидность, чтобы сбалансировать пулы ликвидности.
Quasar Решение
Quasar — это специализированный блокчейн для управления капиталом, запущенный в экосистеме Cosmos. Наш первый продукт — платформа для стратегических инвестиций с несколькими хранилищами на базе IBC. Это новинка для экосистемы Cosmos, в которой в настоящее время отсутствует даже протокол хранилища. Используя Quasar, пользователи получат доступ к доходам во всех блокчейнах, совместимых с IBC.
Quasar предоставляет LP возможность выбирать, в каком хранилище размещать свои токены посредством одностороннего размещения активов. В свою очередь, LP могут получить более высокий эквивалент доходности для размещения токенов LP в любом доступном пуле ликвидности. Каждое хранилище в Quasar представляет собой отдельную стратегию, которая выполняется в автоматизированном рабочем процессе. Хранилища будут охватывать различные услуги, такие как получение дохода и кредиты под залог, а также фокусироваться на других экосистемах и цепочках.
Quasar также обеспечит полное самоуправление с использованием $QSR — родного токена Quasar, дающего сообществу DAO полномочия определять будущие перспективы стратегий хранилища. Quasar занимает уникальное положение в экосистеме Cosmos, чтобы завоевать значительную долю в экосистеме, фрагментированной по дизайну. Благодаря уникальному положению Quasar в Cosmos и подключению к IBC он становится центром, который помогает другим блокчейнам эффективно запускать ликвидность.
The Quasar Капитал Поток
Преимущество Quasar как первопроходца и его модель позволяет легко получить значительную ценность в рамках экосистемы Cosmos. Кроме того, интеграция Quasar с Osmosis на раннем этапе его первой фазы помогает увеличить объем значительного TVL Osmosis, позволяя ему стать основным хранилищем ликвидности, помогающим с низким проскальзыванием и эффективным распределением капитала. Это решит нежелательные проблемы с объемом и проскальзыванием, повысив эффективность использования капитала и ликвидность для LP, чтобы легко выполнять сложные стратегии. Важно отметить, что первым хранилищем для агрегации доходности станет внедрение стратегий от Osmosis. Это расширит возможности, которые Osmosis может предоставить, чтобы в конечном итоге полностью раскрыть свой потенциал в экосистеме Comsos.
Самоуправляемые стратегии на Quasar
Quasar станет платформой, которая позволит LP реализовывать самоуправляемые инвестиционные стратегии на основе хранилищ. Эта функция позволяет любому пользователю свободно добавлять новые стратегии хранилища для поставщиков ликвидности на Quasar, таким образом, диверсифицируя выбор для стейкеров. Пользователи смогут добавлять стратегии без разрешения, начиная от агрегирования доходности между цепочками и заканчивая будущими продуктами, такими как облигации и обеспеченные кредиты.
Шкафчики $QSR будут иметь право голоса и доход от комиссионных сборов. Кроме того, эта модель приведет к получению токена квитанции, уникального для каждого пользователя, что приведет к переводу заблокированной позиции. Эти заблокированные позиции будут определять общие выбросы, выделяемые на определенный период времени для протокола Quasar. В конечном итоге эта функция позволит пользователям помочь создать баланс между выбросами протокола и долей заблокированных средств LP.
Заключение
Quasar осознает всплеск розничного интереса к экосистеме Cosmos и необходимость использования этих возможностей. Видение Quasar состоит в том, чтобы стать эпицентром стратегий максимизации межсетевой доходности и обеспечить новую ликвидность в экосистеме Cosmos. Позволяя LP размещать токены в хранилищах, каждый из которых представляет свою стратегию, пользовательский опыт продвигается вперед для экосистемы Cosmos, а рост ликвидности происходит по ускоренной траектории.
Следите за запуском платформы активного управления и агрегации доходов на Cosmos!
Присоединяйтесь к нам, когда мы входим в Cosmos.